Les SAFI (Sociedad Anonymas Financiera de Inversion) sont issues et régulées par la loi 11.073 de 1948 et son soumis à un traitement particulier concernant leur fiscalité mais les comptes doivent être déposés annuellement et un impôt unique de 0.3% est calculé. De plus la loi permet l’anonymat des actionnaires. Un actionnaire minimum est requis par la loi.

Ce type de société peut faire des investissements directs ou indirects pour elle-même et pour des tiers. Ces investissements peuvent être titres, bonds, actions, warrants, obligations, biens immobiliers, marchandises…

L’Uruguay n’étant pas perçu comme étant un Paradis Fiscal, la SAFI n’est, donc, pas reconnu comme une société Offshore et n’est pas listée à l’OCDE comme telle.

La constitution d’une société Uruguayenne SAFI comporte les caractéristiques suivantes :

Le nom de la société ou raison sociale : La raison sociale comprendra obligatoirement les mots « Sociedad Anonyma» ou «S.A.»

Elle doit avoir un capital social de 25.000$ minimum, mais la loi permet de n’en libérer que 5%.

Structure interne: L’assemblée des Actionnaires doit être faite une fois par an. Les actionnaires peuvent être représentés lors de cette assemblée et celle-ci peut se faire n’importe ou dans le monde.

Le “Board of Directors”: Une SAFI peut avoir un ou plusieurs directeurs, personnes physiques ou morales, qui n’ont pas besoin d’être citoyens Uruguayens. Les pouvoirs exercés sont régis par l’assemblée des Actionnaires qui spécifie leurs pouvoirs et responsabilités.

Avantages Fiscaux : La SAFI possède un aspect comptable qui n’est traditionnellement pas associe a celui d’une structure Offshore car elle doit fournir chaque année ses états financiers (bilan) et un comptable local doit auditer les comptes et les publier localement, ainsi que les présenter à l’administration fiscale. L’administration valides, de ce fait, les comptes et applique une taxe de 0.3% (frais de licence) sur le total de la somme qui provient du calcul suivant :

Capital social+profits + Profits – 2 fois le capital social = somme imposable à 0.3%. (je sais, c'est un calcul un peu bizarre mais bon...)

Il est à noter que même si le bénéficiaire économique final garde son anonymat, les comptes, eux, sont publiés.